Võlateenuse jaoks saadaval sularaha (CADS)

Võlateenuse (CADS) jaoks saadaoleva sularaha saladuste avamine

Finantsvaldkonnas on ettevõtete ja projektide finantsseisundi hindamisel esmatähtis rahavoogude dünaamika mõistmine. Sellega seoses on üheks oluliseks mõõdikuks võlateenuse jaoks saadaval olev sularaha (CADS), mis annab ülevaate ettevõtte võimest oma võlakohustusi täita. Süveneme CADS-i keerukustesse, uurime selle olulisust, arvutusmeetodeid ja praktilisi tagajärgi.

Võlateenuse jaoks saadaoleva sularaha dešifreerimine (CADS)

Võlateeninduseks saadaolev raha (CADS) on ettevõtte võlakohustuste likviidsusseisundi oluline näitaja. See suhtarv mõõdab ettevõtte sularahareserve võrreldes tema eelseisvate võlateenindusmaksetega teatud perioodi jooksul, tavaliselt ühe aasta jooksul. CADS võtab arvesse erinevaid raha sisse- ja väljavoolusid, sealhulgas intressimakseid, põhiosa tagasimakseid ja tegevuskulusid.

CADS-i olulisuse uurimine

CADS-il on projektide rahastamisel keskne roll, kus see aitab hinnata pikaajaliste investeeringute või ettevõtmiste teostatavust. CADS-i suhtarv alla 1 näitab, et ettevõttel võib olla raskusi oma võlakohustuste täitmisega, samas kui suhtarv üle 1 tähendab tervet sularahapositsiooni, mis võimaldab ettevõttel oma võlgu teenindada ja potentsiaalselt raha üle jääda.

CADS-i arvutamine

CADS-i arvutamiseks on mitu meetodit, kuid kaks levinud lähenemisviisi hõlmavad kas alustamist EBITDA-st või klientide laekumiste kasutamist. Mõlemad meetodid hõlmavad rahavoo juga mudeli loomist, et jälgida sissetulevaid tulusid, väljaminevaid kulusid ning maksude, kapitalikulude ja käibekapitali korrigeerimisi.

Erilised kaalutlused

Laenuandjad eelistavad tavaliselt kõrge CADS-i suhtarvuga ettevõtteid, kuna see viitab madalamale tasumata laenude maksejõuetuse riskile. Vastupidi, aktsionärid otsivad optimaalseid CADS-i suhtarvusid, mis loovad tasakaalu finantsstabiilsuse ja strateegiliste investeeringute vahel. Lisaks võivad CADS-i suhtarvud esineda võlalepingutes lepingutena, mis kajastavad laenuvõtjate ja laenuandjate vahel kokkulepitud tingimusi.