1. taseme põhiomakapital (CET1)
Sisu
- 1. taseme põhikapitali dekodeerimine (CET1)
- Basel III standardite mõistmine
- Esimese taseme omavahendite ja CET1 suhte arvutamine
- Panga maksevõime hindamine ja stressitestid
- Fakt 1: Euroopa Pangandusameti stressitestid
- Fakt 2: CET1 roll kapitalistruktuuris
- 3. fakt: regulatiivne järelevalve ja kapitali taastamine
Panganduse esimese taseme põhikapitali (CET1) lahtiharutamine: põhjalik juhend
1. taseme põhikapitali dekodeerimine (CET1)
Esimese taseme põhiomakapital (CET1) moodustab pangaasutuste esimese taseme omavahendite olulise osa, mis koosneb peamiselt lihtaktsiatest. Pärast 2008. aasta finantskriisi jõustati CET1 kaitsemeetmena, et kaitsta majandusi tulevaste finantslanguste eest, kusjuures pangad peavad säilitama minimaalse CET1 suhtarvu.
Basel III standardite mõistmine
Vastuseks finantskriisile võeti pankade kapitali adekvaatsuse hindamiseks kasutusele Basel III standardid. Need eeskirjad rõhutavad panga varade võrdlemist tema kapitaliga, et teha kindlaks vastupanuvõime kriisistsenaariumide korral, kusjuures CET1 on kapitalistruktuuri keskne komponent.
Esimese taseme omavahendite ja CET1 suhte arvutamine
Esimese taseme kapital hõlmab põhikapitali 1 ja täiendavat esimese taseme omakapitali (AT1), kusjuures CET1 sisaldab põhielemente, nagu lihtaktsiad, jaotamata kasum ja muu koondkasum. CET1 suhtarv mõõdab panga kapitali ja tema varasid, tagades Basel III eeskirjade kohaselt minimaalse suhte 4,5%.
Panga maksevõime hindamine ja stressitestid
CET1 on mõõdik panga maksevõime ja vastupanuvõime hindamiseks, eriti reguleerivate organite läbiviidavate stressitestide ajal. Need testid hindavad panga suutlikkust taluda ebasoodsaid majandustingimusi, andes ülevaate panga kapitali adekvaatsusest ja riskijuhtimise tavadest.
Fakt 1: Euroopa Pangandusameti stressitestid
2016. aastal viis Euroopa Pangandusjärelevalve Asutus läbi stressitestid, kasutades CET1 suhtarvu, et hinnata pankade kapitali vastupanuvõimet keerulistes majandustingimustes, näidates nende võimet tulla toime finantskriisidega.
Fakt 2: CET1 roll kapitalistruktuuris
CET1 on panga kapitalistruktuuri alumisel astmel, kriiside ajal arvatakse sellest astmest kõigepealt maha kahjud. See rõhutab tugeva CET1 suhtarvu säilitamise tähtsust, et tagada finantsstabiilsus ja eeskirjade järgimine.
3. fakt: regulatiivne järelevalve ja kapitali taastamine
Reguleerivad asutused jälgivad tähelepanelikult pankade CET1 suhtarvu ja võivad kapitali taastamise etapis kehtestada piiranguid, näiteks dividendide maksmise peatamist. Maksejõuetuse korral kannavad kahju algul aktsionärid, seejärel hübriidvõlakirjade omanikud ja teise taseme kapital.