Absoluutne tagasitulek

Absoluutse tagasituleku kontseptsiooni avalikustamine

Absoluutne tootlus, investeeringute vallas keskne mõõdik, hõlmab vara tootlust teatud aja jooksul. Erinevalt suhtelisest tootlusest, mis sõltub võrdlustest võrdlusnäitajatega, on absoluutne tootlus üksi, pakkudes ülevaadet vara eraldiseisvast kasvust või langusest. Süveneme absoluutse tootluse keerukustesse ja selle olulisusesse investeerimisstrateegiates.

Absoluutse tootluse dešifreerimine

Absoluutne tootlus kirjeldab investeeringu kogukasumit või -kahjumit, olenemata välistest võrdlusalustest või standarditest. See mõõdik, mida tuntakse ka kui kogutulu, mõõdab vara rahalist edenemist turukõikumistest eraldatult. Olgu see positiivne või negatiivne, annab absoluutne tootlus selge pildi vara tootlusest ilma välismõjudeta.

Suhteline vs absoluutne tulu

Kui traditsioonilised investeerimisfondid püüavad konkurentide ja võrdlusindeksite tootlust ületada, siis absoluutse tootlusega fondidel on erinev lähenemisviis. Kasutades erinevaid investeerimistehnikaid, nagu lühikeseks müük, tuletisinstrumendid ja arbitraaž, püüavad absoluutse tootlusega fondid teenida positiivset tulu sõltumata turu liikumisest. See strateegia soodustab vara toimivuse nüansi hindamist, keskendudes ainult selle kasumile või kahjumile.

Absoluutse tagasituleku päritolu jälgimine

Absoluutse tootlusega fondide tekkelugu võib seostada Alfred Winslow Jonesiga, kes oli selle kontseptsiooni pioneeriks 1949. aastal, asutades esimese absoluutse tootluse fondi. Aastate jooksul on see lähenemisviis arenenud riskifondideks – mitmekülgseks investeerimisvahendiks, mis meelitab ligi kogenud investoreid, kes otsivad erinevaid ja potentsiaalselt tulusaid võimalusi.

Riskifondide mõistmine

Riskifondid, mis on struktureeritud puulidena ja tavaliselt organiseeritud usaldusühingutena või LLC-dena, pakuvad paindlikku investeerimisplatvormi. Need fondid, mida haldavad kogenud spetsialistid, kasutavad erinevaid strateegiaid, alates pikkadest aktsiatest kuni erakapitali investeerimisfondideni. Kuigi riskifondid on akrediteeritud investoritele avatud, on need dünaamilised vahendid kapitali kasutuselevõtuks ja varade kasvuks.

Illustreeriv näide absoluutsest tulust

Absoluutse tootluse kontseptsiooni selgitamiseks kaaluge Vanguard 500 Index ETF-i (VOO), mis andis kümne aasta jooksul 150,15% absoluutse tootluse, mis erineb aastapõhisest tootlusest 8,37%. See terav kontrast tõstab esile absoluutse tootluse olemuse varade toimivuse hindamisel, sõltumata turu laiemast dünaamikast.