Väärtpaberi- ja börsikomisjon (SEC)

Väärtpaberi- ja börsikomisjoni (SEC) rolli mõistmine

Väärtpaberi- ja börsikomisjon (SEC) on Ameerika Ühendriikide oluline reguleeriv asutus, mille ülesandeks on kaitsta investoreid, tagada turu terviklikkus ja edendada kapitali moodustamist. Süveneme SEC-i funktsioonidesse, struktuuri, ajalugu ja mõju finantsmaastikule.

SEC-i mandaadi uurimine

1934. aastal asutatud SEC on väärtpaberiturgude valvekoer, jälgides erinevaid üksusi, nagu börsid, maaklerfirmad ja investeerimisnõustajad. Selle põhieesmärgid hõlmavad õiglaste tavade säilitamist, läbipaistvuse suurendamist ja pettuste ärahoidmist finantssektoris.

Kuidas SEC töötab

Presidendi nimetatud viie voliniku juhitud SEC tegutseb osakondade ja kontorite kaudu, millest igaüks keskendub väärtpaberiregulatsiooni konkreetsetele aspektidele. Need osakonnad täidavad mitmesuguseid ülesandeid alates ettevõtte rahanduse järelevalvest kuni väärtpaberiseaduste rikkujate vastu suunatud jõustamismeetmeteni.

SECi jõustamisvolitused

SEC-il on õigus algatada väärtpaberiseadusi rikkuvate isikute ja üksuste vastu tsiviilhagi. Ta teeb koostööd õiguskaitseasutustega, et algatada rahaliste rikkumiste juhtumeid, kehtestades sanktsioone, nagu ettekirjutused, rahalised karistused ja ebaseadusliku kasumi väljavõtmine.

SEC-i seadusandluse areng

Aastate jooksul on SECi regulatiivne raamistik edasi arenenud, kuna on vastu võetud peamised õigusaktid, nagu 1933. aasta väärtpaberiseadus, 2002. aasta Sarbanes-Oxley seadus ja 2010. aasta Dodd-Franki Wall Streeti reformi- ja tarbijakaitseseadus. Need seadused on laienenud. SEC jurisdiktsiooni ja tugevdatud investorite kaitse meetmed.

Mõju ja kriitika

Kuigi SEC mängib olulist rolli turu terviklikkuse ja investorite usalduse säilitamisel, on seda kritiseeritud puudujääkide pärast, eriti finantskriiside eest vastutavate isikute vastutusele võtmisel. Vaatamata märkimisväärsetele jõustamismeetmetele väidavad mõned, et rikkujate vastutusele võtmiseks on vaja rangemaid meetmeid.